O outro grande conjunto de veículos de investimento é o chamado investimentos de empréstimo. Aquele que você ganha dinheiro emprestando o seu dinheiro.Vamos dizer que você gosta de deixar o seu dinheiro na sua conta corrente, poupança ou até mesmo um CDB (GIC – Guaranteed Investment Certificate, no Canadá).
Não importa que tipo de conta você tenha no banco, uma vez que você deixa seu dinheiro lá, você está emprestando o seu dinheiro ao banco.
Por quanto tempo e em quais condições você irá deixar o seu dinheiro vai variar de banco pra banco.
GIC Guaranteed Investment Certificate - Você se prontifica à emprestar o seu dinheiro ao banco por um período especifico de tempo (entre 6 meses e 5 anos).
Em retorno, o banco provavelmente irá pagar a você uma taxa de juros um pouco maior do que pagaria a contas que você tem acesso direto ao dinheiro. Você pode pedir a terminação de um GIC, mas terá que pagar uma penalidade.
Bonds – Você também pode investir o seu dinheiro em Bonds. Quando você compra bonds que foram emitidos pelo governo ou por empresas, você esta concordando em emprestar o seu dinheiro por um determinado período de tempo e recebe uma taxa de juros especificada anteriormente. Um bond pode pagar 5% ao ano pelos próximos cinco anos, por exemplo.
Investimentos de empréstimos são todos iguais nesse sentido. Eles não partilham da propriedade de uma companhia ou ativos como imóveis. Em vez disso, voce empresta o seu dinheiro para alguma organização, que por sua vez investe em beneficio próprio.
Se voce empresta o seu dinheiro pra Bell Canadá, por exemplo, através de bonds que vencem em 10 anos, e a Bell Canadá triplica o seu tamanho nesse período, voce não vai compartilhar desse crescimento. Enquanto os investidores e empregados irão desfrutar do sucesso da companhia, se você possuir bonds, você não fará parte da festa.
Muitas pessoas investem grande parte de seus portfolios em investimentos de empréstimos, permitindo que outros colham o sucesso do crescimento econômico.
Apesar dos investimentos de empréstimos parecerem seguros porque você sabe exatamente o retorno que terá no fim do período, eles não são tão seguros assim.
O risco de longo prazo desse tipo de investimento é que seu dinheiro vai crescer tão devagar que você não vai conseguir alcançar os seus objetivos pessoais. Nos piores casos, a companhia pode falir e levar todo o seu investimento junto para a vala.
Um problema duplo: inflação e impostos – Bonds e contas correntes que pagam juros decentes são atrativos para muitos investidores, pois para eles, ganhar uma pequena quantia é melhor do que perder parte ou todo o dinheiro em investimentos de risco.
O problema é que o dinheiro numa poupança que paga 2% ao ano não está de fato lhe rendendo 2% ao ano. E não é porque o banco está mentindo. O fato é que o seu balde de investimento contem dois buracos, que apesar de não serem tão óbvios, drenam toda a sua água no decorrer dos anos.
O primeiro desses buracos são os impostos. Quando você obtem lucro com os juros recebidos, você paga impostos sobre o seu ganho de capital, a não ser que seja uma conta de RRSP, em que você só paga os impostos quando sacar a grana.
Se você é um sujeito considerado pelo leão como tendo um salário mediano, você irá pagar um terço desse lucro financeiro para o governo. Seus 2% de retorno agora são apenas 1,3%.
Então aparece o segundo buraco do seu balde, que é tão devastadora quanto os impostos: a inflação!
Apesar de que alguns poucos produtos se tornem mais baratos com o tempo (computadores e TVs, por exemplo), a maioria dos bens e serviços aumentam com o passar do tempo. Como a inflação no Canadá tem andado na casa dos 3% ao ano. A inflação deprecia o poder de compra do retorno de seu investimento.
Assim, se você subtrair os 3% do custo de inflação dos 1,3% restantes do seu lucro depois de pagar os impostos. Infelizmente, tenho que dizer que você perde 1,7% do seu investimento.
Recapitulando: para cada dólar que você investiu no banco há um ano atrás, mesmo que o banco tenha lhe pago lhe pago 2 centavos de juros, você terminou ficando com menos de 99 centavos em poder real de compra para cada dólar que você colocou no banco ha um ano atrás.
Em outras palavras, graças a inflação e aos impostos, você pode comprar menos com o seu dinheiro agora do que você poderia comprar a 1 ano atrás, mesmo você tendo investido o seu dinheiro por um ano.
Metais preciosos – há muitos anos atrás, prata e ouro serviam como meio de troca ou moeda, porque tinha um valor intrínseco e não podiam ser desvalorizados do mesmo jeito que o papel moeda é quando imprimem mais dele.
Esses metais preciosos eram usados em jóias e na industria manufatureira.
Como investimento, ouro e prata renderam bem durante os saltos inflacionários. Por exemplo, de 1972 à 1980, quando a inflação andou perto dos dois dígitos, e o preço das ações e dos imóveis caíram drasticamente, ouro e prata subiram mais de 500%.
Mas, no longo prazo, entretanto, metais preciosos são investimentos fracos. Eles não pagam dividendos e sua subida de preço apenas mantém você na média, mas não na frente dos custos de vida.
Apesar de investir em metais preciosos ser melhor do que colocar dinheiro no porquinho ou debaixo do colchão, os retornos não são nem perto dos retornos dos bonds, ações e imóveis, no longo prazo.
Existem inúmeras opções de investimento, porém, do meu ponto de vista, e daqui pra frente, irei me focalizar em ações e imóveis, que são minhas preferências.
Mas se você quiser, pode pesquisar sobre money-market funds, GIC’s, coleções de arte, selos, etc. Existem ainda os derivativos, onde se pode negociar milho, soja, etc.
Instrumentos de investimentos não faltam. Você só tem que pesquisar a performance de cada um e conhecer o seu objetivo. Se for longo prazo, aposte cegamente nas ações e nos imóveis.
